美国SEC发布不行动函,在数字资产结算方面迈出重要一步

  • 时间:
  • 浏览:46
  • 来源:区块链技术网

在发布不行动函中,SEC在虚拟资产上的立场更为微妙。

文:EMILIA DAVID

编译:Zion 责编:Rose

美国证券交易委员会(SEC)在简化数字资产证券结算方面迈出了重要一步,将之前的四步流程压缩为三步,以降低经纪交易商的操作风险。

SEC在9月25日发布了一份不行动函,声明如果他们遵守新的指导方针,它将不会对任何使用另类交易系统(ATS)来交易数字资产证券的经纪交易商进行处罚。

据监管机构称,一些ATS希望在没有托管交易资产的情况下,进行简化模式。大多数ATS遵循四个步骤:首先,买卖双方将订单发送到ATS;其次,ATS匹配订单;第三,ATS通知买卖双方有关匹配的交易;最后,交易通过双方或其托管人完成双边交易。

但是,美国金融业监管局(FINRA)要求对这一过程更加明确,以防经纪交易商无法对资产进行实物托管。

一些经纪交易商认为,这种四步模式让他们面临太多风险。ATS要求允许他们简化流程。根据不行动函,这一过程将包括:

步骤1:买方和卖方将各自的订单发送给ATS,将各自提交给ATS的订单通知各自的托管人,并在ATS通知托管人进行ATS匹配时,指示各自的托管人按照其订单的条款结算交易;

步骤2:ATS匹配订单;

步骤3:ATS将匹配的交易通知买卖双方及其各自的保管人,并且托管人执行条件指示。

根据SEC第15c3-3条(b)款(客户保护规则)的规定,经纪交易商必须“获得并保持对经纪交易商为客户账户持有的所有全额支付或超额保证金证券的实际管有或控制权。”该规则可防止客户在ATS发生故障时,避免在获取其证券时丢失或延迟。但这在处理数字资产时就变得困难了。

SEC表示,选择简化模式的经纪交易商将不会面对与《客户保护规则》有关的任何执法行动。不行动函中指出,寻求实施这一过程的经纪商已解决了对其托管职责的担忧,指出他们的运营资本至少为25万美元,而且他们明确告知客户,经纪交易商运营商不能保证或负责结算交易。他们还解释说,他们确保他们有程序评估证券型通证在SEC的注册,并且确保资产符合联邦法律。

然而,监管机构明确表示,不行动函“仅针对ATS在本信函规定情况下交易数字资产证券的情况,不涉及经纪交易商对数字资产证券的托管或控制。”

尽管这封信表达了SEC工作人员对执法的意见,但这不是法律上的决定,但这仍然表明,对虚拟资产的监管正在变得更加精细和细致。

在过去的几年里,以及在Jay Clayton担任SEC主席期间,SEC一直更加关注对数字资产的监管。

猜你喜欢

通胀高企,为何比特币和黄金还双双下跌?

自2022开年以来,比特币已连续7日下跌。从1月1日的最高点47954美元/枚至1月7日的最低点40610美元/枚,跌幅达15.3%。以太坊当前报价3212美元/枚,自开年以来已跌去17.6%。

2022-01-08

这么大的事情,比特币才跌了7个点?

今天凌晨比特币下跌7%,连带其他币种一起下跌,形成了今天的行情。

2022-01-07

回顾一年,比特币的表现值得骄傲

2021年已经接近尾声,跌宕起伏了一年的加密市场动荡依然。这一年,比特币创下一连串新高,又屡屡回调;这一年,监管强势出手,市场被挤压、重塑;同样在这一年,DeFi、NFT、元宇宙等令人眼花缭乱的新概念又打开了一片新天地……

2021-12-31

央行数字货币DCEP会成为反制美国“下狠手”的利器吗?

将在自今年以来,关于央行数字货币DCEP的好消息越来越频繁了。在4月份的时候,有关部门就宣布央行数字货币DCEP将在苏州、深圳、雄安新区等地区的一些部门里试点;在7月份的时候,我们就看到了有网友透露了关于央行数字货币DCEP的视频以及部分薪资补贴是通过央行数字货币DCEP发放的;8月,有关部门再次把央行数字货币DCEP的试点范围扩大到北京、上海等28个省市地区。

2021-12-28

比特币迎圣诞行情重返51000美元,创两周新高

随着亚洲市场对比特币的抛售逐渐减弱,加密货币市场开始反弹。其中比特币重返51000美元关口,达到两周以来的最高水平。以太坊的价格突破4100美元,24小时涨幅近4%。

2021-12-24